Avis sur les 3 assurances vie de la Société Générale : Érable, Sequoia et Ébène

Vous cherchez un produit bancaire pour faire fructifier votre capital. Vous souhaitez accéder à cet argent à tout moment, mais aussi bénéficiez d’une fiscalité avantageuse. Cette solution financière existe : l’assurance vie.

Peut-être avez-vous déjà effectué des recherches afin de trouver le meilleur contrat d’assurance vie sur le marché. Problème : faire ce comparatif est compliqué tant l’offre est pléthorique ! Nous vous proposons de vous accompagner dans votre démarche, en vous présentant l’offre de la Société Générale. Frais, rendement, mode de gestion : voici ce qu’il faut savoir. 👇

Présentation de la Société Générale

La Société Générale est une banque universelle française. Elle commercialise des produits bancaires et financiers à destination des particuliers, des professionnels et des entreprises.

Un peu d’histoire :

Les fondateurs de la Société Générale sont des industriels et des financiers. Ils profitent de la parution du décret du 4 mai 1864 pour créer leur activité afin de favoriser le développement économique en France. La banque diversifie son offre et devient le premier établissement de crédit en matière de dépôt durant l’entre-deux-guerres.

Très vite, sa croissance passe par une implantation hors métropole et à l’international (Europe, Afrique du Nord, Amérique latine). La nationalisation de la Société Générale en 1945 oriente le groupe bancaire vers l’effort de financement de la reconstruction. Les décennies marquent une stratégie d’innovation au service des entreprises (crédit-bail), puis des particuliers (solutions de crédit, produits d’épargne).

La privatisation du groupe intervient en 1987. La Société Générale devient une banque universelle via sa filiale dédiée au financement et à l’investissement. En 1995, elle lance une des premières banques en ligne, Fimatex, désormais Boursorama banque. Deux ans plus tard, la banque acquiert le Crédit du Nord. La Société Générale est actuellement considérée comme une des plus grandes banques françaises et internationales.

Le fonctionnement :

La Société Générale fonctionne autour de trois pôles :

• le réseau de banque de détail en France (Société Générale, Crédit du Nord, Boursorama Banque) ;
• le réseau de banque de détail à l’international et d’assurances ;
• la banque de Grande clientèle et Solutions investisseurs (banque privée, banque de financement et d’investissement, métier titres).

Chiffres clés :

La Société Générale, c’est :

• 117 000 collaborateurs répartis dans 66 pays ;
• Plus de 25 millions de clients ;
• 5,6 milliards d’euros de résultat net en 2021 ;
• 120 milliards d’euros mobilisés pour financer la transition énergétique ;
• 25,8 milliards d’euros de chiffre d’affaires en 2021 (+17 %).

L’offre en assurances vie de la Société Générale

Le groupe bancaire propose trois principaux contrats d’assurance vie multisupport à sa clientèle.

1. Érable Essentiel, solution accessible au grand public.
2. Sequoia, contrat qui offre le plus de souplesse.
3. Ébène, produit haut de gamme dédié à des objectifs patrimoniaux.

Le contrat Érable Essentiel :

L’assurance vie SOGEVIE FORMULE ERABLE ESSENTIEL est un contrat d’assurance collective sur la vie à adhésion facultative. L’assureur est la filiale Sogecap de la Société Générale.

Le produit est accessible à partir d’un premier versement de 50 euros. Ensuite, les versements peuvent être libres à partir de 50 euros ou programmés dès 25 euros. Le souscripteur conserve la possibilité de suspendre ou d’arrêter ses versements en fonction de sa situation.

Le contrat Erable Essentiel inclut une gestion évolutive. Au départ, l’assuré profite du mode Initiative lorsque son capital est inférieur à 15 000 euros. Au-delà de cette somme, il bascule en mode Gestion Intégrale avec l’avantage d’une gamme de supports d’investissement plus large et l’accès à des options d’arbitrages automatiques supplémentaires.

Le capital peut être réparti sur :

• le support Sécurité, c’est-à-dire le fonds euros à capital garanti ;
• une gamme de supports classiques (actions, obligations, immobilier, fonds diversifiés) ;
• une gamme de supports ISR (investissement socialement responsable) qui permet de soutenir des fonds en adéquation avec des valeurs telles que la protection de l’environnement (voir tableau 👇).

La gestion libre Intégrale inclut des services payants optionnels comme la dynamisation du rendement ou la sécurisation des gains. Un dispositif d’alerte de seuils est également mis en place afin d’être informé en temps réel de l’évolution des supports.

Le contrat Erable Essentiel propose une gestion sous mandat du capital. Accessible dès 7500 euros d’encours, le service Alliage Gestion délègue la stratégie et les arbitrages à un expert qui tient compte du profil de l’investisseur.

La Société Générale applique plusieurs types de frais sur le fonctionnement et la gestion du contrat.

Le contrat Sequoia :

L’accès à cette solution d’assurance vie nécessite un premier versement de 7600 euros. Le souscripteur peut ensuite procéder à des versements libres à partir de 1500 euros ou des versements périodiques dès 50 euros.

Le contrat d’assurance vie multisupport Sequoia comporte deux poches d’investissement :

• le fonds Sécurité en euros à capital garanti ;
• plus de 50 supports d’investissement en unités de compte (actions, obligations, etc.) incluant une sélection de fonds ISR et une gamme de fonds Environnement comme le montre le tableau.

Pour piloter son investissement, le contrat Sequoia propose trois modes de gestion :

Voici le tableau listant les frais du contrat Sequoia appliqués par la Société Générale.

Le contrat Ébène :

Cette assurance vie est conçue pour une clientèle patrimoniale de banque privée. Son accès nécessite de verser au moins 150 000 euros à la souscription. Les versements suivants sont libres dès 1500 euros ou programmés à partir de 50 euros. Le souscripteur bénéficie de deux atouts complémentaires :

• l’investissement à J+2 suivant la date d’effet du versement (hors SCI et SCPI) ;
• l’absence de sas monétaire pour un investissement immédiat de l’épargne.

En ce qui concerne les modalités de gestion, le souscripteur a le choix entre piloter lui-même son capital (gestion libre) ou confier cette tâche à des experts (gestion sous mandat). Quel que soit ce choix, les supports d’investissement envisageables sont le fonds euro qui garantit le capital et les unités de compte (actions, obligations, immobilier, etc.).

Des services optionnels sont disponibles notamment pour faire ses arbitrages plus facilement :

• l’investissement progressif ;
• la sécurisation des gains ;
• la dynamisation du rendement ;
• le service Alertes pour être informé des gains ou des pertes à partir de seuils préalablement fixés.

Le contrat Ébène donne accès à des fonds d’investissement classiques et des fonds ISR. Ces derniers résultent du travail de plusieurs sociétés de gestion très importantes comme Amundi, BlackRock, DNCA, Mirova, La Financière de l’Échiquier, Primonial REIM France et Lyxor.

Le tableau reprend les divers types de frais du contrat Ebène Sequoia.

Quel rendement pour l’assurance vie de la Société Générale ?

Voici les performances en 2023 selon les contrats d’assurance vie de la Société Générale :

• Ébène : 3,33 % ;
• Sequoia : 3,12 %

Les rendements des contrats en 2022 :

• Ébène : 2,19 % ;
• Sequoia : 1,95 %

La banque a décidé d’instaurer une majoration de performance en fonction de la part d’unités de compte possédée :

• +15 % si le portefeuille comporte entre 15 % et 35 % d’UC ;
• +35 % si le portefeuille comporte entre 35 % et 50 % d’UC ;
• +50 % si le portefeuille comporte plus de 50 % d’UC.

Le taux servi en 2021 par le fonds euros des contrats d’assurance vie du réseau Société Générale atteignait 1,32 %. Les rendements par contrat étaient les suivants :

• Ébène : entre 1,15 % et 1,80 % ;
• Érable Essentiel : entre 0,75 % et 1,76 % ;
• Sequoia : entre 0,75 % et 1,84 %.

Comment souscrire un contrat d’assurance vie à la Société Générale ?

Pour ouvrir un contrat d’assurance vie à la Société Générale, vous devez solliciter un rendez-vous avec un conseiller dans votre agence de proximité. Vous ne pouvez pas souscrire de produit financier en ligne.

Pour prendre rendez-vous, vous pouvez envoyer un email via votre espace personnalisé si vous êtes déjà client de la banque. Si ce n’est pas le cas, vous pouvez téléphoner directement à votre agence de la Société Générale. Pour gagner du temps, vous pouvez aussi faire une demande de rendez-vous en ligne depuis le formulaire accessible sur le site institutionnel du groupe bancaire.

Lors du rendez-vous, votre conseiller mène un entretien pour connaître votre profil d’investisseur et déterminer vos objectifs. Vous renseignez aussi vos besoins, le mode de gestion, les montants à placer, les supports d’investissement, le rythme de vos versements.

Le conseiller vous oriente alors vers le contrat d’assurance vie le mieux adapté à votre situation. Un Diagnostic Épargne vous est notamment proposé pour faire le point sur les solutions patrimoniales envisageables.

Une fois l’assurance vie souscrite, vous pouvez suivre l’évolution de vos placements depuis votre espace en ligne ou votre smartphone. En téléchargeant l’application mobile, vous disposez d’un accès très simple pour consulter votre actualité, accéder aux documents contractuels ou visualiser la composition de votre portefeuille.

Notre avis sur la Société Générale

✅ Notre avis sur la Société Générale est mitigé. L’avantage principal est de rejoindre un groupe bancaire solide financièrement et historiquement ancré dans le paysage international. Vous pouvez profiter de son réseau d’agences de proximité partout en France et dans le monde.

En tant que client, vous bénéficiez d’un service client de qualité et de nombreux canaux de contact. Vous avez la possibilité d’échanger avec un conseiller depuis l’application mobile. Et l’offre de produits bancaires est complète pour vous accompagner dans vos divers projets.

En ce qui concerne l’assurance vie, la Société Générale présente plusieurs solutions adaptées au profil de chacun, allant de l’épargnant grand public aux investisseurs patrimoniaux. Vous avez accès à des gestionnaires experts et une large gamme d’unités de compte (dont des fonds éco-responsables).

❌ Les limites de la Société Générale concernent le manque d’autonomie. Vous devez obligatoirement obtenir un rendez-vous avec un conseiller en agence pour signer votre contrat d’assurance vie. Vous ne pouvez pas non plus faire vos arbitrages depuis l’application mobile bancaire.

Au sujet de l’assurance vie, la Société Générale applique des frais plus élevés que la moyenne. Vous devez vous acquitter de frais sur vos versements et vos arbitrages, sans compter les frais de gestion.

Au final, ces coûts entament la performance de l’enveloppe fiscale comme l’illustrent les rendements assez bas du fonds euros. L’objectif est alors d’obtenir une majoration du taux servi en orientant une part plus importante de ses versements vers les unités de compte. Stratégie plus risquée donc.

Ecrit par Olivier Balbastre, journaliste finances.